导读：①国务院常务会议审议通过《关于在超大特大城市积极稳步推进城中村改造的指导意见》；②利好催化的下的地产链反馈仍是观盘重点；③应对上，重点关注逻辑最为纯粹领涨龙头或者底部细分补涨挖掘。
上周五大盘延续弱势整理格局，大盘再度缩量冲高回落。不过需要注意的是，市场的风格出现了一定程度的切换，首先是高位的科技股方向集体连续两个交易日大跌，以AI为首的科技风格的退潮，目前来看已是大势所趋。另一方面，随着下半年重要会议的日程的临近，市场加大了对于经济复苏方向政策预期博弈，可以看到消费、地产链已与上周的尾声阶段持续逆势活跃。
消息面来看，周末最大的舆情热议莫过于国务院常务会议审议通过《关于在超大特大城市积极稳步推进城中村改造的指导意见》。强调主要以加强修缮改造，预计未来三年，城中村改造投资或每年在1万亿左右。分析师认为，这一政策的落地短期改造需求有望对冲部分新建商品房销售下滑影响，而中长期改造需求有望成为消费建材的成长赛道。此外考虑到城中村改造项目规模较大、周期长，建筑央国企在城市综合开发建设中具备领先优势和丰富经验，因此城市规划、资金相对充裕的国央企房地产公司或将更为受益。
可以预见的是今日地产链大概率高开，但后续的市场反馈更是值得关注的重点。由于市场目前处于量能维持低位，科技主线退潮的过渡期。能否出现一个新的板块重新激活市场的做多情绪尤为关键。如果今日地产链能够借助消息面的利好高举高打，有利于市场信心的重铸，对于盘面整体的企稳也多有助益。而站在应对上，仍先以短线的情绪博弈的方法对待，重点关注逻辑最为纯粹领涨龙头或者底部细分补涨挖掘。
在上周中央商场连板带动下，一些低位消费股走出了较强的延续性。此外像草甘膦概念受到的涨价的催化，同样在上周的盘面中逆势走强。可以看到的是超跌的低位题材股或成为近期市场的主要的炒作风格，应对上而言，遵循当前的市场风格或更有助于提升交易胜率。
