麦格理：首予贝壳-W(02423)“跑赢大市”评级 目标价65.7港元_个股评级_新闻频道香港

麦格理发布研究报告称，首予贝壳-W(02423)“跑赢大市”评级，目标价65.7港元。作为内地领先的线下线上房地产代理平台，公司能够进一步抢占市场份额及巩固其位置，而数字化的商业模型也解决了经纪间资讯不能共享等行业痛点，竞争优势则有覆盖范围广的线下经纪服务及强大的数据容量等。 　　该行表示，内地年初至今成屋交易量因政策支持有所回升，应能令成屋市场恢复信心并增强新屋市场的恢复。该行预计，贝壳2022-25年的总交易额年复合增长率为14%，对今明两年经调整净利预测为61.29/77.64亿元人民币，并相信公司能跟上内地房地产复苏的趋势。