摩根士丹利认为，由于英伟达目前芯片产品销售强劲，而且未来新产品的前景明朗，当目前被夸大的行业竞争等风险随时间消退后，英伟达股价表现将继续走强，近期股价回调提供了

三六零：公司控股股东奇信志成科技有限公司解散清算，周鸿祎直接持股比例由5.24%增至13.26%，成为公司第一大股东。

公布财报以来，谷歌和微软股价累跌超8%，亚马逊一日跌近9%。作为最明显受益于生成式AI的业务，三家巨头的云计算部门二季度增长稳健，但这不足以安抚投资者，他们越来越急切

不排除主权财富基金投资本地优质上市公司的可能，也会效仿日本和韩国股市，要求上市公司采取更多可释放股东价值的做法。

Elliott认为，许多应用尚未准备好迎接黄金时段，AI的许多所谓用途永远不会有效节约成本，永远不会真正地正常工作，会消耗太多能源，或者将被证明是不可信的。到目前为止，AI

业内人士看来，“伪私募”“乱私募”的加速出清，有助于促进行业健康持续发展，越来越多私募机构将进一步强化合规意识，提高合规风控水平。

隐忧成现实。

在美联储选择不降息后，美国疲弱的制造业及非农就业数据，大幅激发市场避险情绪。美欧日股票遭抛售，投资者纷纷涌入美国国债，推动美债收益率大跌，VIX恐慌指数也升至近1年

关注中国7月CPI、PPI、金融、进出口数据，贵州茅台等151家A股公司发半年报，巴黎奥运会闭幕。

对于牌照优势类红利资产，当前估值泡沫不大，在地产周期还未明显改善、AI科技产业周期全面落地尚远的背景下，可能很难左侧卖出。资源品方向可能会在大选前演绎到极致，大